Чл. 178 КСО

Чл. 178. (Изм. – ДВ, бр. 8 от 2003 г., изм. и доп., бр. 67 от 2003 г., изм., бр. 38 от 2005 г., бр. 17 от 2006 г., изм. и доп., бр. 41 от 2009 г., в сила от 2.06.2009 г., доп., бр. 62 от 2017 г., изм., бр. 92 от 2017 г., в сила от 18.11.2018 г., бр. 21 от 2021 г., бр. 25 от 2022 г., в сила от 8.07.2022 г., бр. 70 от 2024 г., в сила от 1.01.2026 г., бр. 27 от 2026 г., в сила от 1.01.2027 г.) (1) Не повече от 5 на сто от активите на универсален пенсионен фонд в консервативен подфонд могат да бъдат инвестирани във финансови инструменти, издадени от един емитент, като в това ограничение:
1. не се включват дълговите ценни книжа по чл. 176, ал. 1, т. 1 , букви "а" и "б" и инструментите на паричния пазар по чл. 176, ал. 1, т. 2 , букви "а" и "б";
2. не се включват дълговите ценни книжа по чл. 176, ал. 1, т. 1 , буква "в" и инструментите на паричния пазар по чл. 176, ал. 1, т. 2 , буква "в" с инвестиционен кредитен рейтинг;
3. когато емитентът е банка, се включват и влоговете на фонда в тази банка и стойността на нетната експозиция по форуърдните валутни договори и договорите за лихвен суап към същата банка;
4. когато емитентът е финансова институция, се включва и стойността на нетната експозиция по форуърдните валутни договори и договорите за лихвен суап към нея.
(2) Общата стойност на инвестициите на универсален пенсионен фонд в консервативен подфонд във финансови инструменти, издадени от дружества от една група и лицата, с които тези дружества се намират в тесни връзки, не може да превишава 10 на сто от активите на фонда. В това ограничение се включват и:
1. влоговете на универсалния пенсионен фонд в консервативен подфонд в банки от групата и в банки, които се намират в тесни връзки с дружества от групата, стойността на обратните репо сделки по чл. 179а, ал. 1 с тези банки и стойността на нетната експозиция към тях по форуърдните валутни договори и договорите за лихвен суап;
2. стойността на нетната експозиция по форуърдните валутни договори и договорите за лихвен суап с финансови институции от групата и финансови институции, които се намират в тесни връзки с дружества от групата.
(3) Не повече от 10 на сто от активите на универсален пенсионен фонд в консервативен подфонд могат да бъдат инвестирани в ценни книжа по чл. 176, ал. 1, т. 1 , буква "г".
(4) Не повече от 10 на сто от активите на универсален пенсионен фонд в консервативен подфонд могат да бъдат инвестирани в ценни книжа по чл. 176, ал. 1, т. 1 , буква "д".
(5) Не повече от 15 на сто от активите на универсален пенсионен фонд в консервативен подфонд могат да бъдат инвестирани в ценни книжа по чл. 176, ал. 1, т. 3 , като не повече от 5 на сто от активите могат да са в облигации, издадени от орган на местната власт, които не се търгуват на регулиран пазар.
(6) Не повече от 10 на сто от активите на универсален пенсионен фонд в консервативен подфонд могат да бъдат инвестирани във финансови инструменти по чл. 176, ал. 1, т. 4 .
(7) Не повече от 20 на сто от активите на универсален пенсионен фонд в консервативен подфонд могат да се инвестират във финансови инструменти по чл. 176, ал. 1, т. 5 , букви "а" и "б".
(8) Инвестициите във влогове в една банка не могат да превишават 5 на сто от активите в подфонда.
(9) Не повече от 20 на сто от активите на универсален пенсионен фонд в консервативен подфонд могат да бъдат инвестирани във финансови инструменти по чл. 176, ал. 1, т. 7 , букви "а" – "в".
(10) Не повече от 5 на сто от активите на универсален пенсионен фонд в консервативен подфонд могат да бъдат инвестирани във финансови инструменти по чл. 176, ал. 1, т. 12 , като не повече от 1 на сто от активите на подфонда могат да бъдат инвестирани в дружества със специална инвестиционна цел, инвестиращи във вземания.
(11) Не повече от 20 на сто от активите на универсален пенсионен фонд в консервативен подфонд могат да бъдат инвестирани във финансови инструменти по чл. 176, ал. 1, т. 13 , като не повече от 5 на сто от активите на подфонда могат да се инвестират в дялове на колективни инвестиционни схеми, управлявани от едно и също управляващо дружество.
(12) Не повече от 20 на сто от активите на универсален пенсионен фонд в консервативен подфонд могат да са деноминирани във валута, различна от евро, с изключение на активите, за които е налице ограничаване на валутния риск чрез сключени хеджиращи сделки съгласно чл. 179б .
(13) Не повече от 25 на сто от активите на универсален пенсионен фонд в консервативен подфонд могат да бъдат инвестирани във финансови инструменти по чл. 176, ал. 1, т. 7, букви "а" – "в", т. 12 и 13 .
(14) Конкретните изисквания и ограничения към инвестициите на универсален пенсионен фонд в консервативен подфонд се определят в инвестиционна политика на фонда.